“关键是学会了‘见好就收’，以前赚 10% 还想赚 20%，结果回吐利润，现在到目标就卖，积少成多。” 小陈分享道。吴老师为他设置了 “收益台账”，每笔操作都记录买入理由、目标收益、止损点，三年下来，胜率从 30% 提升至 65%，平均每笔收益 6.8%。
中资金（10-100 万）：兼顾 “稳健与弹性”，实现规模跃升
中资金处于 “承上启下” 的关键阶段：既需保持一定增长速度，又要避免大起大落影响生活。吴老师的中资金方案，核心是 “组合配置 + 波段操作”，用 60% 仓位布局中长线标的保证稳健，40% 仓位参与短线热点提升弹性，全年目标收益 15%-25%。
策略核心：“核心仓位 + 卫星仓位” 动态平衡
核心仓位选择 “高护城河 + 高成长” 的行业龙头，如消费中的茅台、医药中的恒瑞、新能源中的宁德时代，持有周期 6-12 个月，追求 15%-20% 的年化收益；卫星仓位则参与季度性热点，如一季度的年报预增、二季度的新能源旺季、三季度的科技成长、四季度的消费旺季，每次操作追求 10%-15% 的收益。
散户王先生有 30 万资金，2023 年按此策略配置：18 万买入某消费龙头（核心仓位），12 万用于卫星操作。核心仓位全年上涨 18%，贡献收益 3.24 万；卫星仓位参与了 AI（收益 12%）、半导体（收益 10%）、消费电子（收益 8%），合计贡献收益 3.6 万，全年总收益 6.84 万，收益率 22.8%，远超银行理财。
“以前要么全仓长线，错过热点；要么全仓短线，波动太大。现在‘两条腿走路’，心里踏实，收益也不错。” 王先生说。吴老师为中资金设置的 “动态平衡机制” 规定：当卫星仓位收益超过核心仓位 20% 时，减持部分卫星仓位加仓核心；当核心仓位回撤超过 5% 时，减持部分核心仓位补充卫星流动性。
风险控制：“双轨止损” 防波动
中资金的风险控制需更精细，吴老师设计 “双轨止损”：核心仓位采用 “基本面止损”，若公司净利润增速连续两季度低于 10% 或行业政策出现重大利空，无论股价涨跌都减持；卫星仓位采用 “技术面止损”，跌破 5 日线且无法收回时立即卖出。
2023 年，王先生持有的某卫星标的（半导体股）跌破 5 日线，他按规则卖出，仅亏损 3%；而另一只未及时止损的散户，最终亏损 25%。“双轨止损就像给资金装了‘双保险’，既能防基本面恶化，又能避技术面破位。” 王先生深有体会。
大资金（100 万以上）：坚守 “安全第一”，追求 “绝对收益”
